Источник: China Ocean Shipping e-Magazine, 6 марта 2023 г.
Несмотря на снижение спроса и падение ставок фрахта, сделки по лизингу контейнеровозов продолжаются на рынке лизинга контейнерных судов, который достиг исторического максимума по объему заказов.
Текущие ставки аренды значительно ниже пиковых. В пиковые периоды трёхмесячная аренда небольшого контейнеровоза могла стоить до 200 000 долларов в день, а аренда судна среднего размера — до 60 000 долларов в день в течение пяти лет. Однако эти времена прошли и вряд ли вернутся.
Джордж Юрукос, генеральный директор Global Ship Lease (GSL), недавно заявил, что «спрос на лизинг не исчез, и пока сохраняется спрос, бизнес по лизингу судов будет существовать».
Мориц Фурманн, финансовый директор MPC Containers, считает, что «ставки аренды остаются стабильными и выше средних исторических значений».
В прошлую пятницу индекс Harpex, отражающий ставки аренды судов различных типов, упал на 77% по сравнению с историческим максимумом, достигнутым в марте 2022 года, до 1059 пунктов. Однако в этом году темпы падения замедлились, и в последние недели индекс стабилизировался, оставаясь более чем вдвое выше значения до пандемии 2019 года в феврале.
Согласно последним отчетам Alphaliner, после окончания китайского Нового года спрос на лизинг контейнеровозов вырос, а доступных для аренды мощностей на большинстве сегментированных рынков судов по-прежнему не хватает, что указывает на то, что ставки лизинга вырастут в ближайшие недели.
Наибольшей популярностью пользуются контейнеровозы среднего и малого размера.
Это связано с тем, что в период пика активности рынка практически все крупные суда заключили многолетние договоры лизинга, срок действия которых ещё не истёк. Кроме того, некоторые крупные суда, срок лизинга которых должен был продлиться в этом году, уже продлили договоры лизинга в прошлом году.
Ещё одним важным изменением стало значительное сокращение сроков аренды. С октября прошлого года GSL арендовала свои четыре судна в среднем на десять месяцев.
По данным судового брокера Braemar, в этом месяце MSC зафрахтовала судно Hansa Europe вместимостью 3469 TEU на 2-4 месяца по ставке $17 400 в день и судно Atlantic West вместимостью 1355 TEU на 5-7 месяцев по ставке $13 000 в день. Hapag-Lloyd зафрахтовала судно Maira вместимостью 2506 TEU на 4-7 месяцев по ставке $17 750 в день. CMA CGM недавно зафрахтовала четыре судна: судно Hope Island вместимостью 3434 TEU на 8-10 месяцев по ставке $17 250 в день; судно Atlantic Discoverer вместимостью 2754 TEU на 10-12 месяцев по ставке $17 000 в день; судно Sheng An вместимостью 17 891 TEU на 6-8 месяцев по ставке $14 500 в день; и судно Atlantic West вместимостью 1355 TEU на 5–7 месяцев по ставке 13 000 долл. США в день.
Риски увеличиваются для лизинговых компаний
Рекордные объёмы заказов стали проблемой для лизинговых компаний. Большинство судов этих компаний уже сданы в лизинг в этом году, но что будет дальше?
Поскольку судоходные компании получают с верфей новые, более экономичные суда, они могут не продлевать аренду старых судов по истечении срока их действия. Если арендодатели не смогут найти новых арендаторов или не смогут получать прибыль от аренды, им придётся простаивать суда или, в конечном итоге, сдать их на слом.
MPC и GSL подчеркивают, что высокий объём заказов и потенциальное влияние на лизингодателей, по сути, оказывают давление только на суда более крупных типов. Генеральный директор MPC Константин Баак отметил, что подавляющее большинство портфеля заказов приходится на более крупные суда, и чем меньше тип судна, тем меньше объём заказов.
Баак также отметил, что в недавних заказах предпочтение отдаётся двухтопливным судам, которые могут использовать СПГ или метанол, что подходит для более крупных судов. Для небольших судов, работающих в региональных перевозках, не хватает инфраструктуры для использования СПГ и метанола.
В последнем отчете Alphaliner говорится, что 92% новых контейнеровозов, заказанных в этом году, представляют собой суда, готовые к использованию в качестве топлива СПГ или метанола, что больше, чем 86% в прошлом году.
Листер из GSL отметил, что вместимость заказанных контейнеровозов составляет 29% от существующей, но для судов вместимостью более 10 000 TEU эта доля составляет 52%, а для судов меньшего размера — всего 14%. Ожидается, что темпы списания судов в этом году увеличатся, что приведёт к минимальному росту фактической вместимости.
Время публикации: 24 марта 2023 г.